周三滬深兩市小幅低開，全天震蕩走高，大小指數(shù)基本上以最高點(diǎn)收盤。上證指數(shù)收漲2.06%逼近3300點(diǎn)，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)大漲3.78%基本上修復(fù)了7月24日的大陰線，科創(chuàng)50指數(shù)暴漲5.45%。兩市合計(jì)成交1.04萬億，這兩日重回萬億大關(guān)。從盤面上來看，市場(chǎng)呈現(xiàn)普漲格局，所有板塊均以紅盤報(bào)收，生物疫苗、氮化鎵、家用電器、半導(dǎo)體、消費(fèi)電子等板塊領(lǐng)漲;兩市翻紅個(gè)股高達(dá)3583只，逾百只個(gè)股漲停，同時(shí)連板個(gè)股數(shù)量和高度都明顯增加，說明了市場(chǎng)情緒全面轉(zhuǎn)好，賺錢效應(yīng)回來了?？傮w來看，大小指數(shù)放量站上5日均線，已經(jīng)重拾升勢(shì)，操作上可以更加積極一些，重點(diǎn)把握板塊輪動(dòng)的機(jī)會(huì)。

昨日北上資金重新回流，凈買入超過70億元。其中滬股通凈買入4.15億元，深股通凈買入73.16億元。從流入板塊來看，本周食品飲料占比18.49%撥得頭籌，其次是醫(yī)藥生物、金融服務(wù)、家用電器和電子板塊，而信息服務(wù)和餐飲行業(yè)則流出幅度較大。最近北上資金流入板塊特點(diǎn)明顯偏向低估值板塊。而國內(nèi)基金則偏向成長性板塊。北上資金重新回流，我們認(rèn)為跟美元指數(shù)走弱，人民幣升值有關(guān)。美聯(lián)儲(chǔ)大量印鈔，美元走弱，人民幣被動(dòng)升值，這種趨勢(shì)難以改變。美元流動(dòng)性泛濫，市場(chǎng)利率趨向零利率、負(fù)利率，資金一定流入權(quán)益資本市場(chǎng)，一定會(huì)流入A股等新興國家市場(chǎng)。

越聲理財(cái)認(rèn)為，目前仍是布局券商股的絕佳時(shí)點(diǎn)。首先，現(xiàn)在是中報(bào)時(shí)間窗口期，券商股中報(bào)業(yè)績整體向好。上半年，證券行業(yè)合計(jì)實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入2,134.04億元，同比增長19%;實(shí)現(xiàn)凈利潤831.47億元，同比增長25%，各細(xì)分業(yè)務(wù)同比均實(shí)現(xiàn)兩位數(shù)增長。其次，創(chuàng)業(yè)板注冊(cè)制打新即將正式起航，鋒尚文化和美暢股份將于8月4日申購，藍(lán)盾光電將于8月5日申購，預(yù)計(jì)8月中下旬創(chuàng)業(yè)板注冊(cè)制將正式實(shí)施，創(chuàng)業(yè)板注冊(cè)制給券商公司的投行業(yè)務(wù)帶來新的增量。第三，券商公司7月財(cái)報(bào)靚麗。7月至今的21個(gè)交易中，兩市成交額共有18天超過萬億，目前已經(jīng)累積成交27.85萬億，而去年7月份全月的成交僅僅只有9.12萬億，券商7月份的經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)將同比大幅增長。券商公司在8月上旬會(huì)披露7月份的財(cái)務(wù)簡報(bào)，數(shù)據(jù)毫無懸念會(huì)非常靚麗。在券商板塊前期調(diào)整后，現(xiàn)在已經(jīng)是月底，正是絕佳的布局時(shí)點(diǎn)，等待財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)的兌現(xiàn)。(陳增學(xué))