今日盤面，軍工概念大放異彩，領(lǐng)漲A股。個(gè)股上，新余國科20.01%漲停，收漲35.02元，創(chuàng)下歷史新高。安達(dá)維爾20%漲停，緊隨其后。晨曦航空、航新科技、天和防務(wù)等漲幅居前。

中信證券在“十四五”規(guī)劃展望中稱，2017年十九大將國防和軍隊(duì)現(xiàn)代化目標(biāo)完成時(shí)點(diǎn)提前15年至2035年，“十四五” 是目標(biāo)修訂后首次五年計(jì)劃，軍費(fèi)支出有望合理增加，重點(diǎn)裝備型號(hào)或?qū)⑦M(jìn)行補(bǔ)償式發(fā)展。

9月20日，中泰證券、國海證券、天風(fēng)證券多家機(jī)構(gòu)研報(bào)表示，隨著連續(xù)實(shí)戰(zhàn)化演練，我國國防采購費(fèi)用或有大幅增長。天風(fēng)證券研報(bào)更是指出，十三五末和十四五為我國前沿技術(shù)國防裝備加速突破時(shí)期，預(yù)計(jì)進(jìn)入十年景氣擴(kuò)張期，航空總裝、無人裝備、航空配套(含發(fā)動(dòng)機(jī))、新材料、導(dǎo)彈、軍工電子(含紅外)、電磁裝備有望成為“十年行業(yè)擴(kuò)張期“的重點(diǎn)建設(shè)方向。

根據(jù)機(jī)構(gòu)觀點(diǎn)，目前可布局四大主題，分別為航空板塊、國防信息化板塊、新材料板塊以及改革預(yù)期標(biāo)的。

航空板塊：隨著新裝備上量和原有裝備升級(jí)替換，預(yù)計(jì)未來十年市場規(guī)模有望達(dá)數(shù)百億美元。相關(guān)標(biāo)的：航發(fā)動(dòng)力、中直股份、中航沈飛等。

國防信息化板塊：軍改影響逐漸消除，疊加自主可控與高端升級(jí)的多重利好，或?qū)⒂瓉硌a(bǔ)償式采購。相關(guān)標(biāo)的：振華科技、航天發(fā)展、航天電器、星網(wǎng)宇達(dá)、航錦科技、聯(lián)創(chuàng)光電等。

新材料板塊：新材料在裝備中的價(jià)值占比不斷提升，同時(shí)高端材料產(chǎn)業(yè)受益國產(chǎn)替代需求，市場空間快速增長趨勢明顯。相關(guān)標(biāo)的：中航高科等。

改革預(yù)期：科研院所的注入短期將帶動(dòng)股價(jià)上升，長期將推動(dòng)企業(yè)創(chuàng)新能力增長。此外，混改亦在加速推進(jìn)，有利于提高上市公司盈利能力。相關(guān)標(biāo)的：中航電子、中航機(jī)電等。